Современный кризис банковской системы Японии.

В настоящее время экономика Японии, и особенно ее финансовый сектор, переживают трудный период своего развития. Подобная ситуация не наблюдалась в стране с довоенного периода, т. е. с эпохи Великой депрессии 30-х гг. XX столетия. Банковский кризис разразился в 1995 г., когда потерпели крах сразу несколько финансовых институтов малого и среднего размера; были опубликованы подробные данные о величине безнадежных кредитов, предоставленных ведущими японскими банками; началась серия разоблачений финансовых злоупотреблений и скандалов, а на международных рынках капиталов были ужесточены условия предоставления займов японским банкам. Впоследствии банкротства не смогли избежать и крупнейшие банки страны. Все это явилось сильным психологическим ударом для японцев, привыкших к тому, что Минфин выступает гарантом стабильности финансовой сферы, экономики, государства и всегда держит любую ситуацию под контролем.

Кризис в Японии был обусловлен рядом причин, основными из которых явились: структурная слабость японской финансовой системы; ее замкнутость, негибкость, узкая специализация; недостаточность объемов собственного капитала у банков; зависимость финансовых институтов от положения на Токийской бирже; отсутствие квалифицированного менеджмента. Кроме того, банкротства японских банков связаны с финансовым кризисом в ряде стран Юго-Восточной Азии. Предоставленные этим странам дешевые займы и кредиты в целях расширения через данные государства экспорта Японии в Западную Европу и США превратились для Японии в безнадежные долги.

При проведении операций кредитования промышленных и торговых предприятий Японии обеспечением служили принадлежащие последним объекты недвижимости, цены на которые в период длительного экономического подъема в стране в 80-е гг. были искусственно раздуты инфляционным спросом как самих японских инвесторов, так и американских и западно-европейских финансовых институтов. Падение цен на недвижимость в первой половине 90-х гг. оказалось настолько резким, что даже быстро реализовав залоговое обеспечение, что в ряде случаев было не так просто сделать из-за устаревшего законодательства, банки не могли компенсировать расходы по выданным ранее ссудам.

Низкий профессиональный уровень японских менеджеров, осуществляющих кредитование весьма рискованных инвестиционных проектов по покупке, главным образом, объектов недвижимости или акций компаний, неумело проводивших спекулятивные операции с ценными бумагами и дериватами на западных финансовых рынках, а также сама система построения и зависимости крупных городских банков от той или иной финансово-промышленной группы, значительные вложения в инвестиционные ценные бумаги,— все это привело к возникновению крупных убытков у большинства японских банков и подрыву доверия к ним со стороны мировых финансовых кругов. Следствием их реакции на рост долгов японских банков явилось введение определенной надбавки к процентной ставке по заимствованиям японских банков, которая получила название «японской премии», что, естественно, еще более усугубило положение кредитных учреждений Японии.

Продолжавшийся кризис банковской системы Японии все сильнее влиял на реальный сектор экономики. Пытаясь привести в соответствие с мировыми стандартами коэффициенты достаточности капитала, японские банки начали стремительно сокращать свои активы, и промышленные предприятия, оказавшись без необходимых им кредитов, стали так же, как и банки, терпеть финансовый крах. Финансовая система страны попала в заколдованный круг: ухудшение состояния банков давило на экономическую активность, которая, в свою очередь, влияла на результаты деятельности банков.

Г. Щербакова

Стр.:  1 | 2
Печать Отправить ссылку

Forex: валютные пары

НОВОСТИ

30 декабря 2018 г.
19:45Рынок акций Московской биржи по состоянию на 18:45 мск 30 ноября снижается
19:25Капитализация российского рынка акций Московской биржи в секторе Основной рынок на 30 ноября снизилась на 0,25% и составила 28239,978 млрд руб.
19:15Средний курс доллара США со сроком расчетов "завтра" по итогам торгов на 19:00 мск составил 66,755 руб.
19:15Средний курс евро со сроком расчетов "завтра" по итогам торгов на 19:00 мск составил 75,8784 руб.
19:15Средний курс юаня со сроком расчетов "завтра" по итогам торгов составил 9,5996 руб.
18:59Индекс МосБиржи снизился на 0,3%, индекс РТС упал на 1,3%
18:52Совет директоров ЦБР утвердил указание об изменении тарифов в ОСАГО
18:45Чистый убыток банка "Возрождение" по МСФО составил в октябре 6,1 млрд руб.
18:37В январе-октябре объем выдачи рублевых ипотечных кредитов вырос в 1,6 раза, октябрьская ставка осталась на минимуме 9,41% - ЦБ РФ
18:30За 10 месяцев чистая прибыль ВТБ по МСФО выросла в 1,7 раза
18:23Австралийские компании увеличили объем запланированных инвестиций на 2018-2019 фингод
18:16В 3-м квартале рост ВВП Литвы составил 2,4%, Латвии - 4,7%, Эстонии - 4,2%
18:02Путин: БРИКС может обоснованно играть более весомую роль в мировой финсистеме
17:58Все члены ВТО должны противостоять односторонним и протекционистским мерам - заявление лидеров стран БРИКС
17:53Сбербанк 28-29 ноября зафиксировал 6 DDoS-атак разной мощности
работы под ключ Ремонт, евроремонт квартир, домов, офисов. Составление проектов, индивидуальный подход к пожеланием заказчиков. Доступные цены, качественные материалы.