Иностранные банки и финансово-банковские кризисы.

Мировой финансовый кризис, переросший в общеэкономический, обнажил слабые места транснациональной банковской деятельности и поставил как международные банки, так и регуляторов перед новыми вызовами. Британский ученый Р. Скидельский утверждает, что в условиях кризиса «некоторое сворачивание (rowing back) финансовой глобализации и трансграничных финансовых учреждений необходимо для восстановления баланса между рынком и государством. Этот процесс набирает ход по мере того, как национальные регуляторы усиливают контроль за финансовыми учреждениями, которые им приходится спасать».

В условиях кризиса происходит общее увеличение неопределенности: связанные с банковской деятельностью риски, и прежде всего кредитные, возрастают и становятся менее предсказуемыми. Инвестиционно-банковская отрасль, которая играла роль главного глобального оценщика рисков и главного торговца ими, оказалась в очень тяжелом положении и очевидно перестала справляться со своими функциями. Вследствие этого можно ожидать возрастания значимости местной непубличной информации и местного анализа рисков и, соответственно, роста эффективности местных банков по сравнению с международными банковскими группами, склонными к большей централизации кредитных решений. Некоторые авторы заговорили даже — как представляется, пока без достаточных оснований — о грядущей «финансовой регионализации» вплоть до валютного обособления региональных зон.

Одним из слабых мест международных банков оказался вопрос сохранности депозитов в их иностранных филиалах. Филиал не является юридическим лицом, и ответственность перед зарубежными вкладчиками, строго говоря, несет банк в стране происхождения. В случае, если этот банк испытывает трудности и на помощь ему приходит правительство, велика вероятность того, что оно будет озабочено интересами вкладчиков и компаний только своей страны. Такая вероятность еще усиливается, если сама страна невелика по масштабам экономики и не может помочь всем. Именно это произошло в Исландии, банки которой активно привлекали средства вкладчиков в других странах Евросоюза.

Регуляторы различных стран делают попытки справиться с проблемой, ограничивая «суверенные права» банков в отношении операций их филиалов. Так, британский регулятор установил, что филиалы иностранных банков должны быть самодостаточными с точки зрения ликвидности, если только в документах, определяющих их взаимоотношения с материнскими организациями, нет положения, безусловно гарантирующего получение средств от этих организаций. При этом регулятор сам определяет, хватит ли этой гарантии.

Связанной с проблемой сохранности депозитов в филиалах иностранных банков стала проблема распределения ответственности по странам в случае краха международных банков (или распределения затрат на их поддержку — через рекапитализацию или иным образом). Согласно принципам Базеля-II основная ответственность по надзору за международными банковскими группами делегирована регулятору в стране происхождения материнского банка этой группы. Логично предположить, что в случае необходимости основное бремя помощи такой группе также ляжет на страну происхождения. Однако последовательное проведение в жизнь принципа ответственности страны происхождения материнского банка не очень реалистично в отношении небольших стран, у которых может просто не хватить ресурсов для помощи всем зарубежным банкам, входящим в международную банковскую группу. Особенно это касается небольших стран, банки которых имеют значительные зарубежные «владения» (здесь можно привести пример Австрии, три ведущих банка которой имеют широкую сеть присутствия в странах ЦБЕ, включая Россию, причем совокупный объем вложений австрийских банков в этом регионе составляет 80% ВВП Австрии). Премьер-министр Исландии Г. Хорде заявил, что «...нам не следовало допускать, чтобы банки достигли такого большого размера... "У нас нет возможности оказать банкам поддержку. Центробанк слишком мал для этого, да и экономика в целом тоже». Фактически это означает, что большие банки могут быть только в больших странах, способных в случае необходимости оказывать финансовым институтам помощь с учетом объема их зарубежных операций.

И. Розинский

Стр.:  1 | 2 | 3 | 4 | 5
Печать Отправить ссылку

Forex: валютные пары

НОВОСТИ

20 ноября 2018 г.
14:14Mitsubishi запустила в Калуге производство обновленного Pajero Sport
14:05В этом году рост интернет-экспорта товаров из России может составить 36%
13:56Аналитики в среднем ожидают роста рынка акций Европы до конца этого года
13:47Депутаты приняли во 2-м чтении законопроект о продлении работы Фонда ЖКХ
13:39ЦБР считает актуальным в этом году прогноз по инфляции в 3,8-4,2%, будет ориентироваться на его середину
13:31Испания может проголосовать против соглашения по Brexit из-за Гибралтара
13:23Рынки акций Европы падают в ходе торгов
13:15Рынок акций Московской биржи по состоянию на 13:00 мск 20 ноября снижается
13:14S&P поместило рейтинги Nissan на пересмотр с "негативным" прогнозом
13:05Средний курс продажи наличного доллара США в банках Москвы достиг минимального значения за неделю и составляет 66,5511 руб.
13:05Во 2-м чтении приняты поправки в бюджет РФ на 2018 год
13:02Cредний курс покупки/продажи наличного доллара в банках Москвы на 13:00 мск составил 64,94/66,55 руб.
13:02Cредний курс покупки/продажи наличного евро в банках Москвы на 13:00 мск составил 74,52/76,06 руб.
13:02По состоянию на 13:00 мск 20 ноября средний оптовый курс покупки/продажи наличного доллара в банках Москвы составил 65,38/66,27 руб.
12:53Юдаева: Россия несильно уязвима к нормализации денежно-кредитной политики в развитых странах