Иностранные банки и финансово-банковские кризисы.

Мировой финансовый кризис, переросший в общеэкономический, обнажил слабые места транснациональной банковской деятельности и поставил как международные банки, так и регуляторов перед новыми вызовами. Британский ученый Р. Скидельский утверждает, что в условиях кризиса «некоторое сворачивание (rowing back) финансовой глобализации и трансграничных финансовых учреждений необходимо для восстановления баланса между рынком и государством. Этот процесс набирает ход по мере того, как национальные регуляторы усиливают контроль за финансовыми учреждениями, которые им приходится спасать».

В условиях кризиса происходит общее увеличение неопределенности: связанные с банковской деятельностью риски, и прежде всего кредитные, возрастают и становятся менее предсказуемыми. Инвестиционно-банковская отрасль, которая играла роль главного глобального оценщика рисков и главного торговца ими, оказалась в очень тяжелом положении и очевидно перестала справляться со своими функциями. Вследствие этого можно ожидать возрастания значимости местной непубличной информации и местного анализа рисков и, соответственно, роста эффективности местных банков по сравнению с международными банковскими группами, склонными к большей централизации кредитных решений. Некоторые авторы заговорили даже — как представляется, пока без достаточных оснований — о грядущей «финансовой регионализации» вплоть до валютного обособления региональных зон.

Одним из слабых мест международных банков оказался вопрос сохранности депозитов в их иностранных филиалах. Филиал не является юридическим лицом, и ответственность перед зарубежными вкладчиками, строго говоря, несет банк в стране происхождения. В случае, если этот банк испытывает трудности и на помощь ему приходит правительство, велика вероятность того, что оно будет озабочено интересами вкладчиков и компаний только своей страны. Такая вероятность еще усиливается, если сама страна невелика по масштабам экономики и не может помочь всем. Именно это произошло в Исландии, банки которой активно привлекали средства вкладчиков в других странах Евросоюза.

Регуляторы различных стран делают попытки справиться с проблемой, ограничивая «суверенные права» банков в отношении операций их филиалов. Так, британский регулятор установил, что филиалы иностранных банков должны быть самодостаточными с точки зрения ликвидности, если только в документах, определяющих их взаимоотношения с материнскими организациями, нет положения, безусловно гарантирующего получение средств от этих организаций. При этом регулятор сам определяет, хватит ли этой гарантии.

Связанной с проблемой сохранности депозитов в филиалах иностранных банков стала проблема распределения ответственности по странам в случае краха международных банков (или распределения затрат на их поддержку — через рекапитализацию или иным образом). Согласно принципам Базеля-II основная ответственность по надзору за международными банковскими группами делегирована регулятору в стране происхождения материнского банка этой группы. Логично предположить, что в случае необходимости основное бремя помощи такой группе также ляжет на страну происхождения. Однако последовательное проведение в жизнь принципа ответственности страны происхождения материнского банка не очень реалистично в отношении небольших стран, у которых может просто не хватить ресурсов для помощи всем зарубежным банкам, входящим в международную банковскую группу. Особенно это касается небольших стран, банки которых имеют значительные зарубежные «владения» (здесь можно привести пример Австрии, три ведущих банка которой имеют широкую сеть присутствия в странах ЦБЕ, включая Россию, причем совокупный объем вложений австрийских банков в этом регионе составляет 80% ВВП Австрии). Премьер-министр Исландии Г. Хорде заявил, что «...нам не следовало допускать, чтобы банки достигли такого большого размера... "У нас нет возможности оказать банкам поддержку. Центробанк слишком мал для этого, да и экономика в целом тоже». Фактически это означает, что большие банки могут быть только в больших странах, способных в случае необходимости оказывать финансовым институтам помощь с учетом объема их зарубежных операций.

И. Розинский

Стр.:  1 | 2 | 3 | 4 | 5

Печать Отправить ссылку

Forex: валютные пары

НОВОСТИ

30 июня 2020 г.
17:35К цифровым паспортам россиян привяжут их биометрические данные: параметры лица и голоса
16:58ЕС призвал США пересмотреть решение о разрыве отношений с ВОЗ
16:15Lufthansa согласилась на условия ЕС по предоставлению финансовой помощи в 9 млрд евро
2 июня 2020 г.
19:58Ставка 11-го купона бондов РЖД серии БО-14 установлена в размере 4,1%
19:51Рынок акций Московской биржи по состоянию на 18:45 мск 2 июня растет
19:45Капитализация российского рынка акций Московской биржи в секторе Основной рынок на 2 июня выросла на 0,98% и составила 44691,332 млрд руб.
19:15Средний курс евро со сроком расчетов "завтра" по итогам торгов на 19:00 мск составил 76,8228 руб.
19:15Средний курс юаня со сроком расчетов "завтра" по итогам торгов составил 9,6832 руб.
19:15Средний курс доллара США со сроком расчетов "завтра" по итогам торгов на 19:00 мск составил 68,8134 руб.
19:11ВТБ разместил два выпуска инвестоблигаций общим объемом 625 млн рублей
19:00Предпринимательская уверенность в мае упала в добыче и в обработке второй месяц подряд
18:58Индекс МосБиржи вырос на 1,7%, индекс РТС - на 2,4%
18:51"Газпром" обжаловал решение арбитража по спору с польской PGNiG
18:45Объем сделок с драгметаллами на "Московской бирже" в мае вырос на 26%
18:37Цены на нефть продолжают повышаться