Аналитическое кредитной рейтинговое агентство присвоило выпуску 3-летних облигаций ООО "МВ финанс" (эмитент облигаций группы "М.Видео - Эльдорадо") с 2-летней офертой серии 001Р-04 объемом не менее 5 млрд рублей ожидаемый кредитный рейтинг на уровне еA(RU), сообщается в пресс-релизе агентства.

Поручителем по выпуску облигаций ООО "МВ финанс" выступает ООО "МВМ". В соответствии с методологией АКРА уровень возмещения по необеспеченному долгу относится ко II категории, в связи с чем ожидаемый кредитный рейтинг эмиссии приравнивается к кредитному рейтингу компании и устанавливается на уровне eА(RU).

Как сообщалось, эмитент планирует провести сбор заявок на выпуск во второй половине апреля. Ориентир доходности - премия не выше 525 б.п. к ОФЗ на сроке 2 года. Купоны квартальные.

Организаторами выступят БКС КИБ, Газпромбанк, Россельхозбанк и инвестбанк "Синара".

Поручителем по выпуску назначено ООО "МВМ" - дочерняя компания ПАО "М.Видео", основная операционная компания группы "М.Видео-Эльдорадо".

Привлечённые в рамках размещения облигаций средства будут направлены на дальнейшее развитие бизнеса.

В предыдущий раз компания выходила на публичный долговой рынок в июле 2022 года. Тогда эмитент разместил выпуск 3-летних облигаций на 5 млрд рублей по ставке квартального купона 12,35% годовых.

В марте АКРА и "Эксперт РА" понизили рейтинг "М.Видео" до А(RU) и ruА соответственно. "Эксперт РА" дополнительно установило развивающийся прогноз по рейтингу.

Оба агентства связывали понижение рейтинга со значительным увеличением долговой и процентной нагрузки, обусловленным организацией логистики по альтернативным каналам поставок, потребовавшей от группы дополнительного финансирования оборотного капитала.

В настоящее время в обращении находится три выпуска биржевых облигаций ООО "МВ финанс" на 24 млрд рублей.

"М.Видео-Эльдорадо" - один из крупнейших ритейлеров бытовой техники и электроники на российском рынке.