Прошедшая пятница завершилась уверенным снижением (индекс ММВБ -2,21%, 1627 пунктов). Объемы возросли по сравнению с минимумом четверга, оставшись на низком уровне.

Торги в США закрылись в минусе (S&P 500 -0,61%, 2053 пункта). Укрепление доллара вновь способствовало спекуляциям на тему потенциального снижения прибыли американских компаний.

Азия на утро понедельника изменяется разнонаправлено. Лучше большинства чувствуют себя площадки Китая на ожиданиях новых стимулирующих программ в случае замедления темпов роста экономики. Нефтегазовые компании торгуются хуже остальных, чему способствуют упавшие цены на сырье.

Фьючерс на S&P 500 отрабатывает утром уровень 2040-2050 пунктов. Основные поддержки на текущую неделю видим около 2040, 2000, 1960 пунктов. Если фьючерс вернется выше 2070, далее возможен тест 2100-2120, где вероятно стоит спекулятивно продавать.

Фьючерс на нефть сорта Brent упал к $53-54 за баррель. Ближе к $50 рекомендуем покупки в расчете на попытки возобновления роста с ориентирами $55, $60, далее возможно $65.

Фьючерс на золото вновь торгуется около $1150-1160. В настоящий момент по золоту ждем попытку роста к $1180. Если цены вернутся выше $1200-1220, далее предположительно последует развитие движения к $1300-1400. Ситуация по золоту ухудшится, если цены закрепятся в течение нескольких дней ниже $1140.

Понедельник в России откроется, вероятно, снижением, которому будут способствовать упавшие цены на нефть. Сегодня возможен рост волатильности с 15:00 до 16:00 мск, чему будет способствовать экспирация фьючерсов на индекс РТС (RTS-3.15, RIH5).

На этой неделе ждем попытки поставить “дно” около 1550-1600 пунктов по индексу ММВБ. Триггером для завершения снижения может стать заседание ФРС (среда, 21:00 мск), от которого ждут большей ясности относительно грядущего повышения ставок. Уровни сопротивления на неделю – 1650-1670, 1730-1750. В негативном варианте рынок уйдет к 1500 пунктам, что увеличит шансы на тест в этом году 1250 пунктов по индексу ММВБ.

В 16:15 сегодня будут опубликованы данные по промышленному производству за февраль.

По фьючерсу на индекс РТС (RTS-6.15, RIM5) ближайший уровень поддержки расположен около 79 000-80 000 пунктов. На текущей неделе возможен тест 70 000-75 000, где рекомендуем покупки.

По фьючерсу на доллар-рубль (Si-6.15, SiM5) поиск моментов для спекулятивных продаж возможен от 65 000, 66 000, 67 000. Закрепление выше 67 000 предполагает рост шансов на возвращение к 70 000-75 000, где будут оправданы преимущественно продажи.  Поддержки – 62 000, 59 000-60 000.

Внешний фон умеренно негативен. Америка закрылась умеренным снижением. Азия торгуется разнонаправлено.

Итоговые рекомендации:

Инвесторам – “покупки от 1550-1650, 1300-1400 пунктов по индексу ММВБ”;

Спекулянтам – “продажи от 1650-1670, 1730-1750, покупки от 1600-1610, 1550 пунктов по индексу ММВБ”.

Курс рубля, мировые курсы валют на сегодня, ставка рефинансирования ЦБ РФ - в специальном разделе Bankir.Ru «Курс валют»

Источник: Управляющий активами Волынский Александр «Инвестиционная палата»