Новикомбанку потребуется минимум 6 млрд рублей дополнительного капитала до конца 3-го квартала 2016 года, чтобы создать резервы по кредитам "Трансаэро" и ценным бумагам, хранящимся в иностранных депозитариях, подсчитали аналитики агентства Fitch.

Как сообщалось, агентство Fitch понизило долгосрочный рейтинг дефолта эмитента Новикомбанка по обязательствам в иностранной валюте до "В-" с "В", поместив рейтинг на контроль с возможностью дальнейшего снижения.

На прошлой неделе главный акционер Новикомбанка, госкорпорация "Ростех", сообщила о проходящей в банке проверке ЦБ, в ходе которой регулятор уже выдал кредитной организации ряд предписаний по улучшению качества активов и совершенствованию управления капиталом.

Fitch отмечает, что качество активов Новикомбанка снизилось: неработающие кредиты с просрочкой более 90 дней увеличились оценочно с 3% по итогам 2014 года до 12% в конце первой половины 2015 года (с корректировкой на кредит "Трансаэро"). Кроме того, 2% кредитов были просрочены менее чем на 90 дней, и еще как минимум 5% были реструктурированными на конец 1-го полугодия прошлого года.

Резервы под обесценение кредитов находились на уровне 8% от валовых кредитов по состоянию на конец 1-го полугодия 2015 года и покрывали 40% от совокупных просроченных и реструктурированных кредитов, в то время как непокрытая резервами часть составляла значительные 137% основного капитала по методологии Fitch.

Дополнительным фактором, оказывающим давление на кредитные риски, является значительная концентрация кредитного портфеля Новикомбанка, где основная часть крупных кредитов приходится на частные компании, не входящие в группу "Ростех" (около 70% всех кредитов). Такие кредиты расцениваются как более рисковые, в частности, с учетом их длинных сроков и/или в целом слабых финансовых показателей у заемщиков. Кредиты компаниям группы "Ростех" (около 30% кредитов) представляют несколько более низкий риск ввиду стратегической значимости сектора ОПК и высоких технологий и потенциальной государственной поддержки, однако санкции, наложенные на эти компании, могут сказаться на способности некоторых из них обслуживать свои обязательства, говорится в сообщении Fitch.

Кроме того, по мнению агентства, риски для качества активов могут нести в себе некоторые размещения в иностранных банках и ценные бумаги, хранящиеся в иностранных депозитариях, совокупно по размеру сопоставимые с основным капиталом банка по методологии Fitch.

"Мнение агентства о потенциальном риске по размещениям в банках связано с тем, что эти средства размещены не в топовых иностранных банках и находятся без движения, несмотря на то они имеют риск-взвес до 50%, что довольно обременительно для нормативов капитала банка, а ценные бумаги хранятся в иностранных депозитариях, несмотря на 50-процентное резервирование этих бумаг с 1 января 2016 года", - отмечает агентство.

Существует также условный риск, связанный с Фондсервисбанком (санируется Новикомбанком), так как Fitch полагает, что наибольшая часть его кредитов (66 млрд рублей на конец 2015 года) является неработающей с неясными перспективами возвратности средств. По оценкам агентства, прибыль от переоценки по справедливой стоимости дешевых депозитов, размещенных Агентством по страхованию вкладов (АСВ) в Фондсервисбанке, будет достаточной для резервирования его неработающих кредитов примерно на 76%, а незарезервированная часть составит около 120% от основного капитала Новикомбанка по методологии Fitch.

Fitch указывает, что капитализация Новикомбанка низкая при регулятивном показателе основного капитала на уровне 6,4% на конец ноября 2015 года, что лишь немногим выше регулятивного минимума в 6%.

Новикомбанк в суде требует с "Трансаэро" около 8,8 млрд рублей по кредиту, ранее выданному авиаперевозчику. Одновременно банк должен постепенно до конца третьего квартала 2016 года сформировать дополнительные резервы по "Трансаэро". С учетом незначительного доступного запаса основного капитала на уровне около 1,5 млрд рублей и чистой прибыли за 9 месяцев 2016 года, оцениваемой в 2,1 млрд рублей, Новикомбанку потребуются вливания капитала, как минимум, на 6 млрд рублей до конца третьего квартала, чтобы иметь возможность создать требуемое резервирование по кредиту "Трансаэро" и ценным бумагам, хранящимся в иностранных депозитариях, подсчитало агентство.

Fitch сообщило, что Новикомбанк ожидает взнос капитала в размере 1,6 млрд рублей в форме недвижимости в первом квартале 2016 года и, потенциально, дальнейший, но менее вероятный, взнос капитала на сумму 1,5-2 млрд рублей в 1-м полугодии, "что, тем не менее, будет недостаточным".

"Fitch предполагает, что Новикомбанк может в настоящее время вести переговоры с регулятором относительно разрешения ситуации в какой-либо форме при помощи внешнего инвестора, хотя найти его может быть проблематичным, поскольку сам банк находится под санкциями. Ликвидность Новикомбанка в настоящее время является стабильной и поддерживается финансированием от "Ростеха", хотя она может стать более волатильной в случае ослабления позиции банка", - говорится в релизе агентства.